3 cổ phiếu vàng cần mua ngay trong năm 2021 và 2022

1. Royal Gold

Royal Gold đã tạo ra khoảng 75% doanh thu từ vàng trong năm tài chính 2021, kết thúc vào tháng 6. Phần còn lại đến từ bạc, đồng và các kim loại khác. Điều đó mang lại cho nó sự tiếp xúc cao nhất với vàng của bộ ba này. Nhưng điều thú vị về công ty này, và hai cái tên khác ở đây, là Royal Gold không khai thác vàng. Nó cung cấp tiền mặt trước cho các thợ mỏ để đổi lấy quyền mua hàng hóa trong tương lai với mức giá giảm, được gọi là phát trực tuyến.

Các thợ mỏ thích thỏa thuận này vì họ có thể huy động vốn (thường là để xây dựng hoặc mở rộng mỏ) mà không cần khai thác thị trường vốn hoặc đến ngân hàng. Royal Gold thích nó vì nó khóa trong giá kim loại thấp. Ví dụ, một thỏa thuận phát trực tuyến gần đây đã chốt chi phí của công ty ở mức 20% giá vàng giao ngay cho đến khi một số mục tiêu sản xuất nhất định được đạt được, và sau đó là 40% sau đó.

Điều này, đến lượt nó, thường có nghĩa là lợi nhuận rộng cho vàng trong cả thời điểm tốt (như ngay bây giờ) và xấu. Các thợ mỏ có xu hướng thấy lợi nhuận gật đầu khi giá hàng hóa giảm do tính chất tương đối cố định của chi phí khai thác của họ. Bản thân kim loại quý, trong khi đó, đi lên và xuống với động lực cung và cầu và không cung cấp tăng trưởng bên ngoài các biến động giá này. Thợ mỏ và streamer có thể đầu tư vào các tài sản mới. Sự nhất quán cơ bản của mô hình kinh doanh của Royal Gold là cách nó đã quản lý để tăng cổ tức trong 20 năm liên tiếp bất chấp sự biến động vốn có của thị trường hàng hóa.

Năm tài chính 2021 là một năm rất tốt đối với Royal Gold, với doanh thu kỷ lục, thu nhập ròng kỷ lục và dòng tiền kỷ lục. Nhưng tương lai cũng rất tươi sáng. Công ty không có nợ, vì vậy nó có rất nhiều đạn dược cho các khoản đầu tư trong tương lai. Nó có một khoản đầu tư mỏ vừa bắt đầu sản xuất, gần đây đã mua lại hai khoản đầu tư mỏ mới và có một số khoản đầu tư kế thừa đang tiến triển tốt. Nói cách khác, hoạt động kinh doanh của Royal Gold đang trong chế độ tăng trưởng ngay bây giờ và các nhà đầu tư có thể tham gia vào cơ hội đó bằng cách thêm nó vào danh mục đầu tư của họ ngày hôm nay. Công bằng mà nói, cổ phiếu không chính xác rẻ, với thị trường kim loại quý mạnh gần đây, nhưng nó có tỷ lệ giá trên sổ sách thấp nhất trong bộ ba này. Thêm vào các khoản đầu tư đang bắt đầu để trần trái cây, và đó là một lựa chọn hấp dẫn cho những người tìm kiếm một khoản đầu tư vàng ngày hôm nay.

2. Franco-Nevada

Franco-Nevada cũng là một lựa chọn tốt, nhưng nó làm mọi thứ hơi khác một chút. Vàng chiếm khoảng 56% doanh thu trong quý II, với bạc và bạch kim lần lượt ở mức 13% và 6%. Các kim loại khác là 11% và đầu tư dầu và khí đốt tự nhiên là 14%. Điều đó rất khác so với Royal Gold và Wheaton. Tuy nhiên, đối với các nhà đầu tư bảo thủ muốn phòng ngừa các cược liên quan đến hàng hóa của họ một chút, sự đa dạng hóa này có thể là một thuộc tính hấp dẫn.

Sự đa dạng hóa của Franco-Nevada không dừng lại ở đó. Công ty có 407 khoản đầu tư vào danh mục đầu tư, 58 mỏ sản xuất, 55 dự án năng lượng sản xuất, 47 dự án mỏ tiên tiến, phần còn lại được tạo thành từ các mỏ kim loại phát triển và các dự án năng lượng. Danh mục đầu tư của nó đa dạng hơn so với một trong hai đồng nghiệp của nó. Và công ty đã tăng cổ tức trong 14 năm liên tiếp. Không phải là một sự kết hợp tồi tệ của các thuộc tính.

Trong khi đó, Franco-Nevada dự kiến sẽ thấy kết quả kỷ lục vào năm 2021, được hỗ trợ bởi kết quả nửa đầu năm mạnh mẽ (bao gồm doanh thu quý II kỷ lục và thu nhập ròng) và các khoản đầu tư mới. Nếu bạn muốn tiếp xúc với vàng, nhưng cũng muốn phòng ngừa cược của bạn một chút, Franco-Nevada sẽ là một lựa chọn tốt. Điều đó nói rằng, nó là đắt nhất trong bộ ba này dựa trên giá cả trên sổ sách, nhưng nó có thể đáng giá cho các loại bảo thủ.

3. Wheaton Precious Metals

Wheaton Precious Metals là cái tên cuối cùng. Trong quý II, 49% doanh thu đến từ vàng, với bạc ở mức 45%. Phần còn lại của doanh thu đến từ kim loại nhóm bạch kim và coban. Lùi lại, đây có lẽ là tốt nhất trong nhóm này cho các nhà đầu tư quan tâm đến kim loại quý trái ngược với đầu tư vàng nguyên chất. Giống như hai cái tên trên, nó đã được công bố kết quả kỷ lục muộn.

Nhưng điều thú vị nhất ở đây có lẽ là cổ tức của Wheaton. Royal Gold và Franco-Nevada tập trung vào tăng trưởng cổ tức chậm và ổn định, trong khi cổ tức của Wheaton là thay đổi, được chốt ở mức 30% tiền mặt trung bình được tạo ra trong bốn quý. Điều đó không mong muốn nếu bạn đánh giá cao sự nhất quán, nhưng nó có nghĩa là các nhà đầu tư được hưởng lợi trực tiếp trong thời gian tốt. Nếu các nhà đầu tư đổ xô vào kim loại quý trong sự trật khớp thị trường, điều đó có thể có nghĩa là cổ tức cao hơn ngay khi các phần khác trong danh mục đầu tư của bạn có thể gặp khó khăn. Sự cân bằng vàng / bạc và cách tiếp cận cổ tức độc đáo với nhau có thể làm cho điều này trở thành lựa chọn tốt nhất cho các nhà đầu tư tìm đến kim loại quý như một trò chơi an toàn.

Cơ hội vàng để đầu tư lớn

Bộ ba tên phát trực tuyến và tiền bản quyền lớn này đều làm điều cơ bản giống nhau, nhưng mỗi người đều đi theo những cách khác nhau. Royal Gold sẽ cung cấp sự tiếp xúc nhiều nhất với cái gọi là kim loại man rợ, Franco-Nevada cho đến nay là cái tên đa dạng nhất, và số dư vàng / bạc của Wheaton và chính sách cổ tức thay đổi là một lựa chọn thú vị cho các nhà đầu tư tập trung vào bản chất trú ẩn an toàn của các kim loại này. Nếu bạn đang nhìn vào vàng ngày hôm nay, một trong ba cái tên này có khả năng cù ưa thích của bạn.

>>> Chứng khoán châu Á trượt giá khi Delta lây lan khiến nhà đầu tư lo sợ